在剛剛過去的2020年上半年，與受新冠疫情沖擊持續(xù)低迷的海外股市形成鮮明對比的是港股市場的逆勢“飄紅”：在發(fā)行制度改革所帶來的制度性紅利刺激之下，多家知名中概股企業(yè)先后回歸。受益于此，盡管新股數(shù)量較去年同期有所下降，但市場融資金額同比漲幅達(dá)20%，大有再度蟬聯(lián)全球“新股集資王”寶座之勢。

銀行股作為資本市場的“穩(wěn)定器”，向來為各家機(jī)構(gòu)投資人及散戶所追捧。截至6月30日，已有29家中資銀行先后在H股市場掛牌上市。如今，備受熱捧的港股市場又將迎來一位重量級的“稀客”——中國最年輕同時也是唯一一家外資銀行參與發(fā)起設(shè)立的全國性股份制銀行——渤海銀行股份有限公司(以下簡稱“渤海銀行”)。

據(jù)悉，渤海銀行此次招股將面向全球市場發(fā)售28.8億股H股，發(fā)售價不低于4.75港元/股。上市代碼為9668，正式掛牌時間定于2020年7月16日。

高起點(diǎn)：坐擁豪華股東陣容

渤海銀行由天津泰達(dá)投資控股有限公司、渣打銀行(香港)有限公司、中國遠(yuǎn)洋運(yùn)輸(集團(tuán))總公司、國家開發(fā)投資公司、寶鋼集團(tuán)有限公司、天津信托有限責(zé)任公司和天津商匯投資(控股)有限公司等7家股東發(fā)起設(shè)立。2005年12月30日成立，2006年2月正式對外營業(yè)。

這其中，外資股東渣打銀行的進(jìn)入成為亮點(diǎn)。渣打銀行作為其戰(zhàn)略投資者同時也是該行第二大股東，在深度參與渤海銀行的發(fā)起設(shè)立以及初期經(jīng)營過程中，為該行的風(fēng)控管理體系搭建發(fā)揮了重要的指導(dǎo)作用，并為其后續(xù)逐步建立全球化的經(jīng)營管理體系打下了較為堅(jiān)實(shí)的基礎(chǔ)。雙方在管理體系、企業(yè)文化、風(fēng)險控制等方面的共同“基因“促成了進(jìn)一步的全面合作：今年5月間，渤海銀行與渣打銀行簽訂全面戰(zhàn)略合作協(xié)議。根據(jù)協(xié)議，雙方將發(fā)揮各自優(yōu)勢，加強(qiáng)在國際領(lǐng)域，尤其是“一帶一路”沿線市場的業(yè)務(wù)協(xié)同和發(fā)展，同時也將深化合作，進(jìn)一步助推人民幣國際化進(jìn)程。

高成長性：盈利能力行業(yè)領(lǐng)先

周期性的經(jīng)濟(jì)逆轉(zhuǎn)導(dǎo)致風(fēng)險成本常態(tài)化;持續(xù)的監(jiān)管要求;更高、更嚴(yán)格的撥備金率、流動性要求……凡此種種都使得曾經(jīng)風(fēng)光無兩的銀行業(yè)增速日漸放緩，市凈率(PB)持續(xù)承壓。

但年輕的渤海銀行沒有因此而止步不前。得益于清晰的定位、雄厚的股東背景以及“后發(fā)而先至”的時機(jī)優(yōu)勢，其自成立以來始終保持著“跑步前進(jìn)”的姿態(tài)：招股說明書顯示渤海銀行三條主營業(yè)務(wù)線——公司銀行業(yè)務(wù)、零售銀行業(yè)務(wù)及金融市場業(yè)務(wù)營收占比分別為43.9%、19.3%、36.5%，顯示出無論是在2B端還是2C端其業(yè)務(wù)發(fā)展都頗為均衡、快速。今年3月發(fā)布的《普益標(biāo)準(zhǔn)·銀行理財(cái)能力排名報告(2019年度)》，渤海銀行在用戶最為關(guān)注的收益能力一項(xiàng)上再次蟬聯(lián)首位。

在網(wǎng)點(diǎn)建設(shè)布局方面，渤海銀行僅用了14年就設(shè)立245家機(jī)構(gòu)網(wǎng)點(diǎn)，相當(dāng)于年均新設(shè)超過兩家一級分行。截至2019年年末，渤海銀行擁有33家一級分行、30家二級分行、127家支行、54家社區(qū)小微支行，并設(shè)立了香港代表處，網(wǎng)點(diǎn)總數(shù)達(dá)到245家，具備了輻射全國的網(wǎng)絡(luò)優(yōu)勢。

招股說明書進(jìn)一步顯示，截至2019年12月31日，渤海銀行總資產(chǎn)達(dá)11169億元，較2017年1月1日增長30.5%，與全國性股份制上市銀行相比排名第三。2019年，該行實(shí)現(xiàn)營業(yè)收入284億元，凈利潤82億元，凈利潤同比增速達(dá)15.7%，高于全國性股份制上市銀行增速。渤海銀行在英國《銀行家》雜志發(fā)布的“全球銀行1000強(qiáng)”排名中位列上榜中資銀行的第27位。

定位清晰：一旦選擇 終身相伴

旨在成為“為用戶提供最佳體驗(yàn)的現(xiàn)代財(cái)資管家“是渤海銀行一直以來的企業(yè)愿景與發(fā)展定位。在清晰的愿景目標(biāo)指引之下，近年來，渤海銀行時刻跟蹤國家政策導(dǎo)向和行業(yè)發(fā)展動態(tài)，將金融科技戰(zhàn)略作為戰(zhàn)略體系重要一環(huán)著重打造發(fā)展。

在各業(yè)務(wù)和運(yùn)營場景廣泛應(yīng)用科技賦能，渤海銀行以數(shù)據(jù)和技術(shù)為核心驅(qū)動力，規(guī)模化解決客群痛點(diǎn)，通過響應(yīng)、迭代為客戶提供更為智能、便捷、高效的服務(wù)。截至2019年末，該行電子銀行交易規(guī)模累計(jì)達(dá)到3.73億筆，累計(jì)交易金額高達(dá)7.4萬億元。

渤海銀行在股份制銀行中率先擁抱打造“生態(tài)銀行”、“開放式銀行“的行業(yè)趨勢性變化，重塑銀行業(yè)務(wù)和服務(wù)模式，將其核心業(yè)務(wù)和服務(wù)嵌入合作平臺的業(yè)務(wù)流程中，其共建、共享、共贏的“線上渤海銀行”開放生態(tài)銀行體系具有對接周期短、靈活度高、拓展能力強(qiáng)的特點(diǎn)，能有效地節(jié)省與合作平臺溝通與開發(fā)成本，在創(chuàng)造新的盈利點(diǎn)的同時提升合作平臺與其共生粘性;渤海銀行通過與合作平臺數(shù)據(jù)共享，獲得大量數(shù)據(jù)及海量客戶資源，進(jìn)一步豐富客戶畫像層次，為其數(shù)字化轉(zhuǎn)型奠定數(shù)據(jù)基礎(chǔ)。

結(jié)語

渤海銀行的管理層在日前舉行的發(fā)布會上表示，港股市場有利于該行國際化的戰(zhàn)略發(fā)展目標(biāo)，是理想的窗口機(jī)會。未來渤海銀行也將繼續(xù)緊跟監(jiān)管導(dǎo)向，堅(jiān)持服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)，嚴(yán)格防控風(fēng)險，在適當(dāng)時機(jī)繼續(xù)延展在香港和大陸資本市場前進(jìn)的步伐。

不難想見，隨著此番成功地登陸H股市場，這家發(fā)展迅猛的“最年輕股份銀行“或能如其品牌口號一般成為投資者“一旦選擇終身相伴”的優(yōu)質(zhì)投資標(biāo)的。